職業(yè)操盤前的3年黑暗期
問：您2000年就進入了私募從事期貨操盤行業(yè)，至今已經(jīng)十八年了，是什么原因讓您選擇期貨操盤手這個職業(yè)？
白云龍：我1995年大學(xué)畢業(yè)就開始接觸期貨了。我的專業(yè)是金融財經(jīng)，當時與專業(yè)對口的就是證券和期貨公司。那時就是為了工作而工作，我選擇去期貨公司做業(yè)務(wù)。我老家是黑龍江大慶市，當時在內(nèi)陸別說是期貨了，做股票的人也不是很多。
由于趕上國家對期貨行業(yè)進行整治，當時的期貨公司有點亂，最多的時候有30多家交易所，整治之后剩下了現(xiàn)在大家所熟知的三家：大連、鄭州和上海交易所。所以很難做業(yè)務(wù)，在期貨公司做了差不多一年，實在干不下去就不干了。之后和幾個同學(xué)來了廣東，幾年做了其他行業(yè)，賣過水果開過發(fā)廊，但是一直在關(guān)注期貨行業(yè)的動態(tài)。
1998年賺了點錢就自己開始炒期貨。當時信心十足，覺得自己本身是學(xué)金融的，還在期貨公司上過班，自認為比其他投資者有一定優(yōu)勢。但事與愿違，1998年到2000年連著虧了3年。那三年是我一生中最黑暗的時期。到了2000年，我不但積蓄全虧光了，還欠了大概有7、8萬的外債，已經(jīng)到山窮水盡的地步。
不過，我還是相信可以在期貨市場賺到錢，只是自己暫時沒找到方法而已。正好這時有機會進入一家專做港股、兼做一點國內(nèi)期貨的私募公司當實習(xí)操盤手，我才開始和老師學(xué)習(xí)，正式開始了操盤職業(yè)。
多次爆倉后交易模式的轉(zhuǎn)變
問：當初為什么會選擇日內(nèi)短線加波段的交易模式來進行期貨交易？
白云龍：這與我的經(jīng)歷有關(guān)。任何一個職業(yè)期貨操盤手都是從散戶一步一步過來的，我也是一樣。當初自己交易的時候也經(jīng)歷過多次爆倉。如果現(xiàn)在哪位期貨高手說從來沒爆過倉，那都是騙人的。在經(jīng)歷了多次爆倉后我對爆倉原因做了一個分析，大部分爆倉都是持倉隔夜造成的，很多時候連續(xù)獲利一個月就因為一次砍倉手軟使自己功虧一簣。
我開始嘗試日內(nèi)短線加波段這種交易模式，當天虧損的單子絕不隔夜，只持盈利的單子隔夜。用盈利的部分去承擔隔夜的風險，要比用自己的本金去承擔隔夜的風險要好得多。采用這種方式后，爆倉開始少了，交易也開始穩(wěn)定了。
問：在什么情況下會只做日內(nèi)交易，什么情況下會日內(nèi)加波段交易？
白云龍：如果今天進場做多獲利比較大，收盤時同類品種都下跌，只有我操作的這個品種上漲，且這個品種大趨勢不是向上的，這種情況下我基本上會獲利了結(jié)。如果收盤時單子是虧損的，我就鐵定平倉。我現(xiàn)在基本不會持虧損的單子到下個交易日，除非進場之前就是做波段和中長線的單子，這就是日內(nèi)交易了。再舉個例子，比如還是做多，收盤時是盈利的，同類品種也都上漲，而且這個品種大趨勢也是向上的，這種單子我會持倉隔夜。
問：您是以基本面還是技術(shù)面為切入點進行交易？
白云龍：如果是單純的日內(nèi)短線交易，我是不看基本面的。因為持倉時間短，有時候幾分鐘后就平倉，在這么短的周期，基本面變化很難影響日內(nèi)交易。如果散戶做日內(nèi)短線，建議不要看基本面，看多了反而會影響交易。
當你操作大資金上千萬，這么大的資金只做日內(nèi)短線顯然不太可能，肯定要做中長線及套利的交易。做中長線和套利由于持倉時間比較長，那肯定要考慮基本面的問題。
問：一般波段持倉大概時間是多長？
白云龍：這個看情況，如果行情配合持一兩個月也有可能，不配合可能就兩三天。什么時候到了止損或者止盈的條件才出來。
“期貨常青樹”的秘訣
問：您在期貨市場這么多年，就您看來，期貨投資者虧多贏少的主要原因在哪里？
白云龍：第一，期貨風險意識不夠。上午開戶下午就交易的投資者大有人在，根本沒意識在從事一個高風險的行業(yè)，可能這時他們都在想著獲取高回報，只看到了期貨圈那些神話，卻忽視了期貨的風險。
第二，沒有花時間系統(tǒng)地學(xué)習(xí)?，F(xiàn)在很多期貨投資者，你讓他先學(xué)半年再做，他們覺得你在耽誤他們賺錢的時間。他們可能在想，半年后我也能成為期貨界的神話。但是他們沒仔細思考，那些期貨神話締造者付出了怎樣的努力。擁有過硬的技術(shù)和良好的心態(tài)、執(zhí)行力，才能成為期貨神話的締造者。
第三，賭性十足。進場不是靠技術(shù)，完全靠運氣，這類投資者來得快淘汰得也快，因為期貨交易是個技術(shù)性非常強的工作，運氣可以一時但不可以一世。
第四，太過自以為是。不要一廂情愿地以為哪個點位就是低點或高點，要有合理的根據(jù)才行。憑感覺走、太過自我的話，只會被市場懲罰，要做到進出有據(jù)才行?？偸钦J為那么多做期貨虧損，甚至被淘汰的人和自己沒關(guān)系，但最終大部分都成了被淘汰的那部分人。
第五，不懂止損。這是大多數(shù)虧錢期貨投資者的通病。其實期貨做得好的投資者并不一定進場有多厲害，基本都是止損止盈做得好才會笑到最后。
問：您做了18年的職業(yè)盤手，被業(yè)內(nèi)同仁稱為“期貨常青樹”，您覺得自己“常青”的秘訣是什么？
白云龍：說白了就是止損做得好。我現(xiàn)在一筆單子到了止損點位會毫不猶豫地砍掉，不會再有任何猶豫和幻想。因為我也是從散戶過來的，就是猶豫和幻想讓自己經(jīng)歷了多次爆倉。說難聽點虧怕了，曾經(jīng)多少次手軟讓自己到了萬劫不復(fù)的地步，想想就后怕。十八年來每天交易都如履薄冰。每筆單子都要小心翼翼，太多同行做了幾十年一次大意或者手軟最后晚節(jié)不保。這些真實案例時刻提醒著我：嚴格止損，嚴格止損，嚴格止損。
